交易的核心：把握确定性才能稳健盈利

为什么看对了却总是做不对？

为什么做对了却没有赚到钱，甚至还会亏损？

为什么行情总是在不经意间就跟丢了？

为什么明明可以抓住的大机会，却只喝到了一口汤？

为什么亏损总是那么容易，而盈利却那么艰难？

为什么交易总是让人身心俱疲，备受折磨？

答案其实很简单：因为你没有真正把握住确定性。

你所依赖的确定性，其实并不确定。

做交易，本质上就是与确定性的一场深度互动。

确定性就像一位充满魅力又带着挑战性的伴侣，既有吸引力，也暗藏风险。

如果你能够理解并驾驭它，它就会给你带来丰厚的回报，让你体验到成功的喜悦。

如果你无法掌控它，它就会反过来困扰你，让你承受亏损的痛苦。

想要驾驭确定性，至少需要掌握以下基本原则。

用确定性来包容日常波动

确定性的关键边界在哪里？

行情的确定性主要体现在其持续性上。

持有仓位和设置出场点时，必须将确定性量化为一条明确的线——也就是止损线或止盈线。

在止损线和止盈线之内，行情保持着它的持续性，可以继续持有仓位（期货市场中包括做空）。

一旦突破了这些界限，表明行情的持续性已经消失，就应当果断离场。

止损线和止盈线应该设置在哪里？

它们应该设在确定性的临界点上。

那么，确定性的临界点又在何处？

它位于压力位和支撑位。

压力位和支撑位是市场中资金反复博弈后形成的，是主流资金的重要防守阵地。

如果这些位置被守住，行情就会延续；如果被突破，行情的持续性就会被打破。

压力位和支撑位又在哪里？

它们出现在主趋势的日常波动和次级回调的交界处。

按照道氏理论，市场走势可以划分为主趋势、次级回调以及日常波动。

世间没有绝对的直线，交易也是一样。任何一段行情，即便再流畅，都会伴随波折。

根据波折的幅度及其对主趋势确定性的影响，可以将其分为两类：

日常波动：幅度相对较小，是主趋势发展中的正常调整，不影响行情的确定性。

次级回调：幅度相对较大，至少在目前阶段，属于非正常的波动，会暂时破坏行情的确定性。

所谓“至少暂时”，是指从当前时点起，在一段相对较长的时期内，这种状态可能会持续。

而确定性的临界点，正是日常波动和次级回调相交汇的位置。

日常波动和次级回调之间只有一线之隔：在线的这一边，行情依然延续；一旦越过，性质就发生了转变。

当确定性存在时，我们的应对方式是：如果日常波动没有触及临界点，只是在界限内反复震荡，主趋势仍然延续，那么可以继续持有仓位。

当确定性消失时，我们的应对方式是：如果日常波动突破了临界点，并且大概率不会很快回落到原来的区间，那么次级回调可能已经开始，此时应该果断离场，避免参与随后的震荡整理（后续我们会讲到另一条原则：不参与盘整）。

如果确定性不能包容日常波动，整个交易体系就会失效

止损线和止盈线是确定性的边界，它们承担着两个主要功能：

第一个功能是包容日常波动。

日常波动本身就带有随机性和不确定性，容易受到市场主力资金的影响，也是市场上诱惑交易者频繁进行情绪化操作的主要原因，更是导致错误交易和亏损的高发地带。

不过，只要日常波动始终在临界点之内运动，就不会破坏主趋势的确定性，也不会影响行情的持续性。

然而，很多交易者会发现，自己明明看对了方向，进场后却因为设置止损而被迫出局，然后再次进场，再次止损，反复折腾，不仅跟不上行情，反而还造成了亏损。

这正是日常波动在发挥其“负面作用”。

问题的根源在于，止损设置得不够合理，过于狭窄，往往被放在了临界点内部，而那里正是日常波动频繁活动的区域，自然就容易不断触发止损。

真正科学有效的止损线和止盈线，必须设置在确定性的临界点上，以便将日常波动包含在其中。

只有让止损线和止盈线能够包容日常波动，我们才有可能做到看对、做对，跟随行情，从而用较小的潜在代价去争取更大的盈利空间。

如果确定性无法包容日常波动，那么任何交易体系都将面临失灵的风险。

止损线和止盈线的第二个功能，就是作为出场信号。

这个功能大家应该都非常熟悉，这里就不再多说了。